一問：為何設立產業(yè)基金？
財政杠桿撬動社會資本投向實體經濟
為積極應對經濟新常態(tài)，搶抓“一帶一路”、長江經濟帶開放開發(fā)和長江中游城市群建設等國家重大戰(zhàn)略機遇，推進湖北省戰(zhàn)略性新興產業(yè)發(fā)展、傳統(tǒng)產業(yè)轉型升級，引導和推動“大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新”，省委、省政府決定由省財政出資400億元作為政府引導基金，向金融機構、企業(yè)和社會資本募集1600億元，共同設立規(guī)模為2000億元的長江經濟帶產業(yè)基金。
該基金將運用市場手段，引導金融資本和社會資本投向實體經濟。
省政府金融辦主任劉美頻表示，“十二五”期間，我省企業(yè)融資多以銀行貸款等間接融資為主，直接融資比例偏小。“十三五”期間，將通過該基金，投資產業(yè)項目，提高直接融資比例，降低企業(yè)成本，推動經濟快速發(fā)展。
一是，有利于營造湖北發(fā)展的強大氣場。龐大的產業(yè)基金有利于吸引更多海內外金融資本和社會資本參與湖北經濟社會發(fā)展。
二是，有利于做大經濟發(fā)展底盤。產業(yè)基金最終將帶動1萬億元投資，通過并購重組、PE、VC、天使投資等方式，既增加對湖北產業(yè)的投資，又提供對被投資企業(yè)進行股改、建立現代企業(yè)制度等增值服務，既引資又引智，使湖北在“十三五”期間成為長江經濟帶開放開發(fā)的前沿陣地，成為政策高地和資金洼地，有效吸引、聚集、整合資源，做大經濟發(fā)展底盤。
三是，有利于提升產業(yè)核心競爭力。充分發(fā)揮產業(yè)基金“四兩撥千斤”的杠桿效應，帶動社會資金投資我省支柱產業(yè)、戰(zhàn)略性新興產業(yè)和優(yōu)勢產業(yè)，培育一批行業(yè)龍頭企業(yè)和一批各具特色的創(chuàng)新型企業(yè)，促進我省產業(yè)轉型升級，搶占發(fā)展制高點。
二問：基金錢從何來，如何運作？
各路資本爭先恐后加入產業(yè)基金
發(fā)布會介紹，產業(yè)基金分為引導基金、母基金、子基金三層架構。
省財政出資400億元發(fā)起設立引導基金，由引導基金募集社會資金，發(fā)起多只母基金，其總規(guī)模為2000億元左右，共同構成湖北省長江經濟帶產業(yè)基金。母基金再通過發(fā)起子基金或直接投資的方式實現對外投資，力爭放大到4000億元，最終帶動約1萬億元的社會投資投向實體經濟。
400億元的財政基金，能否撬動1600億元的社會投資？
省政府金融辦相關負責人表示，目前募資情況好于預期?；鸸芾砉韭?lián)合發(fā)起人招募工作得到了各方積極響應，短短兩周內，68家機構申報，各申報人向基金意向出資超8000億元。包括國開行、工、農、中、建、交等金融機構，福布斯中國著名PE機構排行榜前30名中有多家機構積極響應。
目前，最終入圍的40家股東除省屬企業(yè)外，均為大型銀行、央企和知名民營投資機構，既有資金型、也有產業(yè)型、還有團隊型，對下一步基金運作時資源的對接和整合十分有利。
產業(yè)基金為何受到熱捧？
省政府金融辦解釋，湖北經過多年高速發(fā)展，全省經濟總量逼近3萬億元大關，目前在全國排第8位，躋身并穩(wěn)居全國第一方陣。全省已建成國家級開發(fā)區(qū)、高新區(qū)14個，位居中部第一；擁有汽車、鋼鐵、石化等14個千億工業(yè)產業(yè)和旅游、金融、電子商務等10個千億服務產業(yè)。智能制造、集成電路、新材料、新能源、節(jié)能環(huán)保、生物醫(yī)藥、新能源汽車、北斗導航、海洋工程、航空航天等十大新興產業(yè)加速超車，創(chuàng)新超越，用實力贏得了全國乃至全世界的目光。
三問：基金有何創(chuàng)新點？
專業(yè)化、市場化、國際化，彰顯高水準
目前，國內已有多只政府引導基金運行。但實際運行中，有的地方政府過于強調實現地方經濟發(fā)展目標，對基金運營干預過多，導致經營決策效率低下。
如何突破傳統(tǒng)政府引導基金發(fā)展瓶頸，厘清政府與市場的邊界？
省政府金融辦相關負責人表示，基金將突出專業(yè)化、市場化、國際化特色。
長江經濟帶產業(yè)基金管理公司實行混合所有制，經營管理層以職業(yè)經理人為主，人員主要通過市場化方式產生。
為了避免過多的行政干預，省政府依據權利清單、負面清單、合伙協(xié)議對各只基金實行間接式管理。“要打造政府引導下的高度市場化管理體制，政府不謀求一票否決權和絕對控股權，讓專業(yè)人做專業(yè)事。”省政府金融辦相關負責人說。
據悉，長江經濟帶產業(yè)基金將與國際化投資機構合作，通過并購重組等方式，對接國際先進產業(yè)，參與新一輪國際產業(yè)分工。
長江經濟帶產業(yè)基金母基金出資人眾多，關注的產業(yè)也不同，如何協(xié)調眾多出資人利益？
基金設置采取“賽馬機制”。2000億元總規(guī)模，分為若干個母基金，不同的出資人可根據自身的產業(yè)關注重點，設立若干只母基金，由不同管理團隊運營。
湖北省長江經濟帶產業(yè)基金管理公司董事長王含冰分析，“賽馬機制”將形成“八仙過海，各顯神通”的局面，有利于發(fā)揮不同管理團隊的優(yōu)勢，通過相互競爭激發(fā)各管理團隊的潛能。
知卓集團董事長陶闖指出，政府引導基金通常過度強調安全性，社會資本要承擔較大風險。而長江經濟帶產業(yè)基金中的400億財政資金作為劣后資金，主動承擔風險，充當安全墊，讓利社會資本，湖北省的做法值得稱贊。
四問：哪些產業(yè)將受益？
四類型產業(yè)有望迎來資金雨
2000億的母基金，最終有望撬動社會資本1萬億元，實體經濟將迎來資金雨，哪些產業(yè)有望受益？
省政府金融辦介紹，產業(yè)基金將重點推動戰(zhàn)略性新興產業(yè)快速發(fā)展、傳統(tǒng)支柱產業(yè)轉型升級、現代服務業(yè)突破發(fā)展、新型農業(yè)及產業(yè)化發(fā)展?；饘⒒A設施和無產業(yè)導入的、一般的房地產項目列入負面清單。
以聚焦戰(zhàn)略性新興產業(yè)為例，新一代信息技術產業(yè)、高端裝備制造、新材料、生物醫(yī)藥、節(jié)能環(huán)保、新能源、新能源汽車等七大新興產業(yè)，是本次產業(yè)基金重點關注對象。
基金同時將促進汽車、鋼鐵、石化、食品、裝備制造、建材、紡織等傳統(tǒng)支柱產業(yè)的轉型升級；支持金融、互聯(lián)網+、物流、電商、旅游、文化、健康、養(yǎng)老等現代服務業(yè)的突破發(fā)展；扶持綠色、科技、生態(tài)型農業(yè)及產業(yè)化發(fā)展。
信中利資本集團董事長汪潮涌表示，培育和發(fā)展戰(zhàn)略性新興產業(yè)的核心，是把技術、資本、人才三要素有效對接起來，產業(yè)基金通過市場化手段遴選專業(yè)團隊，發(fā)現市場前景好、商業(yè)模式優(yōu)的新興產業(yè)項目，研發(fā)和推廣先進管理模式和生產技術，能促進戰(zhàn)略性新興產業(yè)發(fā)展。
目前，信中利資本集團已在我省投資了包括李時珍醫(yī)藥工業(yè)園在內的多個項目。汪潮涌表示，長江產業(yè)基金的成立，雙方合作將有更大舞臺，將在新能源汽車、光電子、大健康、體育休閑等領域，加大在湖北的投資。
國新基金管理有限公司首席執(zhí)行官張永忠指出，在先進制造業(yè)領域，湖北有非常好的基礎。公司將與產業(yè)基金合作，短期內將通過資本并購，對上市公司進行產業(yè)整合，推動資源和資本向湖北省內優(yōu)勢企業(yè)聚集；中長期將新材料、新技術注入上市公司，提升上市公司的創(chuàng)新能力。“目標是幫助湖北省打造幾個千億市值以上的上市公司。”張永忠說。
省經信委主任歐陽萬坤表示，產業(yè)部門將從四個方面做好服務，推進產業(yè)基金支持實體經濟發(fā)展。一是將發(fā)布產業(yè)投資目錄和指南，建立項目庫，引導社會投資；二是將營造產業(yè)發(fā)展環(huán)境，培育產業(yè)鏈條，推進產業(yè)集聚發(fā)展；三是對接《中國制造2025》，發(fā)揮湖北優(yōu)勢，促進新一代信息技術、智能裝備、節(jié)能環(huán)保和資源循環(huán)利用等10個重點領域產業(yè)發(fā)展壯大；四是圍繞產業(yè)基金的投資項目和領域，辦好融資洽談會和產學研洽談會，做好融資對接、技術對接和市場對接。
業(yè)界熱議長江經濟帶產業(yè)基金
產業(yè)基金是促進經濟結構調整、推動產業(yè)轉型升級、實現供給側改革的有效抓手。長江經濟帶產業(yè)基金體現了國際化要求，將進一步推進湖北對外開放。國新基金將加大與長江經濟帶產業(yè)基金的合作，力爭在湖北打造幾個千億元以上市值的公司。——國新基金管理有限公司首席執(zhí)行官 張永忠
目前，國內地方政府組建運營的產業(yè)基金，規(guī)模比長江經濟帶產業(yè)基金都要小。基金體現了湖北省委、省政府的大魄力、大手筆。有了產業(yè)資本的推動，行業(yè)龍頭企業(yè)、戰(zhàn)略性新興產業(yè)、高端人才等就會選擇中部、落戶湖北，將給湖北帶來實實在在的利好。——信中利資本集團董事長 汪潮涌
與一般的地方政府產業(yè)引導基金相比，長江經濟帶產業(yè)基金定位更高、規(guī)模更大、市場化更強，是迄今為止國內單體最大的地方引導基金。湖北有眾多高校科技資源，科技與經濟嫁接，金融是紐帶，產業(yè)基金對科技的推動值得期待。——北京清華工業(yè)開發(fā)研究院院長助理 朱德權
湖北適合發(fā)展先進制造業(yè)、戰(zhàn)略性新興產業(yè)、現代服務業(yè)以及現代農業(yè)等。長江經濟帶產業(yè)基金將幫助湖北培育戰(zhàn)略新興產業(yè)，促進傳統(tǒng)產業(yè)轉型升級，并將優(yōu)秀人才引入湖北，幫助湖北的創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新企業(yè)走出去。——盛世投資合伙人楊志軍
當年，我和伙伴們在武漢創(chuàng)立PPTV，在武漢多路尋找資金，卻沒有拿到一分錢。最后，無奈搬遷到上海，得到了軟銀中國的注資，成就了PPTV。長江經濟帶產業(yè)基金是湖北打出的一記重拳，與全國其他地區(qū)推出的基金不同，它在運作模式上有很多創(chuàng)新。該基金一定能形成萬億元規(guī)模，吸引全球資本涌入湖北，為湖北帶來資金、人才、技術等，推動經濟轉型升級。——知卓集團董事長 陶闖
長江經濟帶產業(yè)基金以資本為紐帶，運用市場化的機制，把人才和團隊吸引過來，把產業(yè)項目做起來。長江經濟帶產業(yè)基金將與上市公司合作，布局行業(yè)龍頭企業(yè)，推動產業(yè)并購重組，這是調結構、轉方式的有力舉措。——湖北省高新技術產業(yè)投資有限公司董事長 周愛清
長江經濟帶產業(yè)基金對湖北企業(yè)意義重大。以醫(yī)藥企業(yè)為例，新藥研發(fā)、并購公立醫(yī)院、走出去建廠等，少則幾億元，多則上百億元，投入非常巨大，很多風險企業(yè)無法承擔。公司對新基金充滿期待，并積極申請成立醫(yī)療產業(yè)健康基金，帶動全省醫(yī)藥產業(yè)發(fā)展。——人福醫(yī)藥董事長 王學海
長江經濟帶產業(yè)基金是湖北搶抓國家長江經濟帶、“一帶一路”戰(zhàn)略機遇最大的抓手。未來3年是湖北制造走出去、實行海外并購的最佳機遇。京山輕機非?？春迷摶穑e極申請成立湖北海外并購基金。——京山輕機董事長 李健
長江經濟帶產業(yè)基金對接國際發(fā)展趨勢和中國發(fā)展整體規(guī)劃，對湖北經濟轉型具有重大戰(zhàn)略意義。湖北新能源產業(yè)在自主創(chuàng)新方面力度非常大，技術也走在世界前列，發(fā)展前景可期。陽光凱迪正在積極申報綠色能源產業(yè)基金，推動湖北新能源產業(yè)朝千億產業(yè)邁進。——陽光凱迪集團董事長 陳義龍
作為新成立的互聯(lián)網企業(yè)，公司輕資產、規(guī)模小，能存活下來得益于社會資本的注入。長江經濟帶產業(yè)基金的成立，一定能為湖北的中小企業(yè)，尤其是互聯(lián)網企業(yè)營造良好的資本氛圍，讓企業(yè)不差錢，快速成長。——武漢找布樣商城總經理 張臻
2014年，公司獲得了省高投公司150萬元產業(yè)基金扶持，通過近2年努力，市價估值已達2億元。長江經濟帶產業(yè)基金的推出，將會使無數個像我們這樣的初創(chuàng)型互聯(lián)網企業(yè)受益，從而帶動湖北互聯(lián)網產業(yè)壯大。——湖北校導網聯(lián)合創(chuàng)始人 楊曉峰
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產業(yè)基金的國內探索
●絲路基金
由中國外匯儲備、中國投資有限責任公司、中國進出口銀行、國家開發(fā)銀行共同出資，按照市場化、國際化、專業(yè)化原則設立的中長期開發(fā)投資基金，重點是在“一帶一路”發(fā)展進程中尋找投資機會，并提供相應投融資服務，首期規(guī)模100億美元。
●國家中小企業(yè)發(fā)展基金
由國家發(fā)改委和財政部設立，總規(guī)模600億元，主要用于引導地方和創(chuàng)投機構，重點支持種子期、初創(chuàng)期成長型中小企業(yè)發(fā)展。
●國家集成電路產業(yè)投資基金
由國開金融、中國煙草、中國移動等企業(yè)發(fā)起，重點投資集成電路芯片制造業(yè)，兼顧芯片設計、封裝測試、設備和材料等產業(yè)，實施市場化運作、專業(yè)化管理。
●地方政府產業(yè)基金
浙江省產業(yè)基金，總規(guī)模200億元；
江蘇省產業(yè)基金，總規(guī)模300億元；
遼寧省引導基金，總規(guī)模100億元；
福建省產業(yè)股權投資基金，總規(guī)模100億元；
重慶市戰(zhàn)略性新興產業(yè)投資基金，總規(guī)模800億元。
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